Pronóstico del precio de una acción del mercado argentino: aplicación del análisis fundamental y de modelos autorregresivos y de rezagos distribuidos

Abstract

Este artículo presenta un análisis de aplicación del denominado “análisis fundamental” basado en la contabilidad empresarial y modelos econométricos autorregresivos y de rezagos distribuidos, aplicados al pronóstico del precio de una acción que cotiza en el mercado de valores de Buenos Aires. Asimismo, se presenta una modelación econométrica para pronosticar la evolución del índice Merval.

This article presents an empirical analysis of the so called fundamental analysis, based on business accounting and the application of autoregressive and distributed lags econometric models for stock price forecasting. These methods were applied to forecast a specific stock price traded at the Buenos Aires stock exchange. Furthermore, it is also presented an econometric model to forecast the Merval index evolution.