La subcapitalización en la legislación ecuatoriana, análisis jurídico y sus efectos fiscales

Abstract

La subcapitalización entendida como una práctica agresiva que busca deliberadamente, transferir bases imponibles en favor de Jurisdicciones o estadios preferentes al momento de soportar la carga fiscal, tiene gran relevancia en el estudio del derecho tributario ecuatoriano, no solo porque debe ser combatida como sistema de elusión fiscal, sino también porque es menester establecer las reglas precisas que debe observar la inversión extranjera. Importante análisis que permitirá evidenciar el potencial interés del inversionista extranjero de situar parte de su inversión como deuda y no como capital propio, debido al beneficio que recibe el gasto interés, al momento de liquidar el 25% de impuesto a la renta corporativa y el 15% de participación de los trabajadores en la utilidad de la empresa, respecto de lo gravoso que resulta generar y posteriormente distribuir dividendos desde entidades residentes fiscales en Ecuador. El trabajo busca analizar las normas anti-abuso que la doctrina ha desarrollado para mitigar el tema de la subcapitalización, así como las directrices que al respecto ha emitido la OCDE, para posteriormente analizar la legislación ecuatoriana y su jurisprudencia, a fin de concluir si efectivamente el país mantiene un adecuado marco normativo que permita combatir eficientemente esta problemática fiscal

Thin capitalization understood a san aggressive practice that deliberately seeks to transfer tax bases in favor of preferential jurisdictions when supporting the tax burden, has great relevance in the study of Ecuadorian lax law, not only because it must be fought as a tax avoiding system, but also because it's necessary to establish precise rules that foreign investments must observe. This important analysis wiII show the foreign investor potential investment to place part of their investment as debt and not as equity, due to the benefit received by the interest expense, at the time of paying 25% of corporate income tax and 15% of employee profit sharing of the company, regarding how burdensome it is to generate and subsequently distribute dividends from fiscal resident entities in Ecuador. This paper seeks to analyze the anti-abuse regulations that doctrine has developed to mitigate the thin capitalization issue, as well as the guidelines that the OECD has issued about this topic, to later analyze Ecuadorian legislation and its case law, in order to conclude whether or not Ecuador maintains and adequate regulatory framework that allows to fight this fiscal problem efficiently.