O envelhecimento populacional pode acarretar um aumento de doenças crônicas e prejuízos à funcionalidade que se apresentam como importantes fatores de risco para a institucionalização do idoso. O presente estudo objetivou avaliar a funcionalidade de idosos institucionalizados no município de Recife-PE e seus fatores associados. Trata-se de um estudo descritivo, de corte transversal e abordagem quantitativa no qual participaram 158 idosos residentes nas Instituições de Longa Permanência para Idosos (ILPI) públicas e filantrópicas. A avaliação cognitiva por meio do Mini Exame do Estado Mental (MEEM) foi aplicada como critério de inclusão. A variável dependente funcionalidade foi avaliada por meio do Índice de Katz que mensura a capacidade funcional dos idosos no desempenho de seis Atividades Básicas de Vida Diária (banho, vestir-se, ir ao banheiro, transferência, continência e alimentação). As associações entre as variáveis explicativas e resposta foram realizadas por meio de análises uni e multivariada, utilizou-se a regressão de Poisson com variância robusta para as variáveis com valores p < 0,20, adotando-se a razão de prevalência como medida de associação. Observou-se que 79,75% dos idosos foram classificados como Independentes para as ABVD, a continência foi a função que apresentou o maior índice de dependência (40,5%), seguido das atividades vestir-se (22,2%) e banhar-se (21,5%). Na análise univariada a independência funcional foi significativamente mais prevalente nos idosos de instituições públicas, que praticavam atividade física, que não precisavam de equipamentos ou ajuda de alguém para andar sozinho e que tinham relativamente maiores escores de MEEM. A análise ajustada mostrou que a independência funcional continuou significativamente mais prevalente nos idosos de instituições públicas, nos que não precisavam de ajuda para caminhar e nos que tinham relativamente maiores escores MEEM. A independência para caminhar e a função cognitiva preservada apresentam-se potencialmente como fatores protetores para o declínio da funcionalidade dos idosos que residem em ILPI, esses resultados apontam a necessidade de intervenções que visem à manutenção da funcionalidade nessa população.