| dc.creator | Alarcon, Claudio Missaglia | |
| dc.date | 2005 | |
| dc.date | 2005-03-18T00:00:00Z | |
| dc.date | 2017-10-06T17:59:05Z | |
| dc.date | 2017-10-06T17:59:05Z | |
| dc.date.accessioned | 2018-03-29T05:33:53Z | |
| dc.date.available | 2018-03-29T05:33:53Z | |
| dc.identifier | (Broch.) | |
| dc.identifier | ALARCON, Claudio Missaglia. Avaliação de modelos de Value at Risk para ações. 2005. 142p. Dissertação (mestrado) - Universidade Estadual de Campinas, Instituto de Economia, Campinas, SP. Disponível em: <http://www.repositorio.unicamp.br/handle/REPOSIP/285624>. Acesso em: 6 out. 2017. | |
| dc.identifier | http://repositorio.unicamp.br/jspui/handle/REPOSIP/285624 | |
| dc.identifier.uri | http://repositorioslatinoamericanos.uchile.cl/handle/2250/1359876 | |
| dc.description | Orientador: Rosangela Ballini | |
| dc.description | Dissertação (mestrado) - Universidade Estadual de Campinas, Instituto de Economia | |
| dc.description | Resumo: A avaliação quantitativa do risco de mercado - através de um instrumental de Value-at- Risk - associado à manutenção de posições em ativos financeiros revelou-se, nos últimos anos, um tema de intensa discussão em diferentes áreas de atuação, desde os agentes de mercado propriamente ditos tais como os bancos e outros administradores de recursos, passando por acadêmicos e órgãos reguladores. Se do ponto de vista dos agentes de mercado, o denominador comum está na busca de soluções que minimizem o risco de erosão de seu capital pela via de operações mal conduzidas, pelo lado das autoridades de supervisão e regulação financeira, a preocupação está na possibilidade de que posições demasiadamente arriscadas, assumidas no plano microeconômico das instituições financeiras, possam repercutir de maneira sistêmica em uma conjuntura de preços desfavorável. O objetivo deste trabalho, motivado pelas sucessivas crises financeiras internacionais ocorridas no decorrer da segunda metade da década de 90, num primeiro momento, é expor sucintamente as origens do chamado risco de mercado, ou de preço, para, então, apresentar e analisar empiricamente três modelos de estimação do Value-at- Risk, quais sejam: o de variância incondicional, o de variância condicional ¿ GARCH (1,1) e o de Simulação Histórica. Essas três metodologias são testadas para as séries de retornos financeiros das ações da Petrobrás e da Cia. Vale do Rio Doce. Os resultados obtidos com esses modelos são analisados à luz do teste para proporção de falhas proposto por Kupiec (1995) | |
| dc.description | Mestrado | |
| dc.description | Politica Economica | |
| dc.description | Mestre em Ciências Econômicas | |
| dc.format | 142p. : il. | |
| dc.format | application/pdf | |
| dc.language | Inglês | |
| dc.publisher | [s.n.] | |
| dc.subject | Mercados financeiros futuros | |
| dc.subject | Administração de risco | |
| dc.subject | Avaliação de riscos | |
| dc.subject | Bancos - Regulamentação | |
| dc.title | Avaliação de modelos de Value at Risk para ações | |
| dc.type | Tesis | |
