This paper checks for the predictability of stocks negotiated in Sao Paulo Stock Exchange index from aggregate dividend yield. It examined a multiple regression of the excess return (Risk Premium) and return in relation ...

The conventional wisdom is that the aggregate stock price is predictable by the lagged pricedividend ratio, and that aggregate dividends follow approximately a random-walk. Contrary to this belief, this paper finds that ...

Este trabalho busca avaliar o nível de previsibilidade dos dividendos na América do Sul, mais especificamente nos mercados de Argentina, Brasil e Chile. Estudos indicam um viés existente no modelo ingênuo utilizado para ...

Analisamos, empiricamente, o comportamento dos preços das ações após o anúncio do pagamento de dividendos. Nossa amostra foi constituída de 163 eventos, incluindo as ações mais negociadas na Bolsa de Valores de São Paulo, ...

O indicador que abrange o retorno do investidor na forma de dividendo, também chamado de Dividend Yield, é um indicador financeiro muito utilizado por investidores que almejam retorno através do investimento em fundos de ...

This paper examines the performance of newly public firms and compares those firms that initiated dividends with those that did not. Earnings increases following the dividend initiation and earnings surprises for initiating ...

Este estudo buscou analisar a relação entre dividend yield e a possível ocorrência de retornos anormais, em eventos de distribuição de dividendos ou juros sobre o capital próprio de instituições financeiras nacionais, ...