TCC(graduação) - Universidade Federal de Santa Catarina. Centro Tecnológico. Engenharia de ProduçãoO presente trabalho apresenta uma revisão das principais estratégias de investimento inseridas no mercado de renda variável da bolsa de valores do Brasil. O trabalho seleciona duas estratégias de baixo risco para compor carteiras fictícias. As estratégias escolhidas são a estratégia de dividendos, inspirada nos princípios de Décio Bazin (2005) e a estratégia de value investing, inspirada nos princípios de Benjamin Graham (1979). As estratégias são aplicadas em um intervalo de 7 anos, de 2012 a 2019, com dados históricos da bolsa de valores, sendo comparadas entre si e entre os índices do Ibovespa, CDI e risco e rentabilidade de carteira, com base na teoria de otimização de portfólio de Markowitz. Os resultados indicam que ambas as estratégias superam os índices quando seus dividendos são reinvestidos e a estratégia de dividendos mostra-se mais rentável e mais arriscada que a estratégia de value investing.