info:eu-repo/semantics/article
Detecting earnings management by deferred tax analysis
Detecção do gerenciamento de resultados pela análise do diferimento tributário
Autor
Paulo, Edílson
Martins, Eliseu
Corrar, Luiz João
Institución
Resumen
This article had as an objective to confi rm if deferred tax income analysis increases signifi cantly the detection of earnings management. Data were collected for the mining, steelworks, metallurgy and textile industries for the period 2000-2004, through probit and logit analysis establishedon the Modifi ed Jones and Kang & Sivaramakrishnan models. The paper found evidences that analysis of deferred tax income does not increment the predictive power of the analyzed models. The divergence can be explained because most of the literature on the subject dealt with American fi rms and industries that supposedly have different incentive factors for earnings management. Further, the differences in Brazilian firms can be originated by the fl exible use of the partial method for recognition of tax deferral. O objetivo deste trabalho é verifi car se a análise do diferimento tributário aumenta signifi cativamente a detecção do gerenciamento de resultados nas companhias abertas brasileiras. Desenvolveu-se uma pesquisa empírica nos setores de mineração, siderurgia e metalurgia, e têxtil, durante o período de 2000 a 2004, utilizando-se as regressões probit e logit baseadas nos modelos Jones Modifi cado e Kang e Sivaramakrishnan (KS). Este estudo apresenta evidências de que a análise do diferimento tributário não aumenta o poder preditivo dos modelos analisados. Essa divergência pode ser explicada pelo fato de que a maioria dos trabalhos realizados foi direcionada ao contexto norte-americano, que supostamente apresenta diferentes fatores motivadores para o gerenciamento de resultados. Além disso, as diferenças das evidências empíricas no âmbito brasileiro podem ser originadas pelo uso da fl exibilidade do método parcial de reconhecimento do diferimento dos tributos.