Article (Journal/Review)
Prevendo o crescimento da produção industrial usando um número limitado de combinações de previsões
Fecha
2008Registro en:
Economia Aplicada. Faculdade de Economia, Administração e Contabilidade de Ribeirão Preto da Universidade de São Paulo, v. 12, n. 2, p. 177-198, 2008.
1413-8050
10.1590/S1413-80502008000200001
S1413-80502008000200001.pdf
S1413-80502008000200001
Autor
Hollauer, Gilberto
Issler, João Victor
Notini, Hilton Hostalácio
Institución
Resumen
The purpose of this article is to propose and evaluate forecasting models for the Brazilian industrial GDP. Most models are based on vector auto-regressions (VARs) or on restricted VARs, but models on the ARMA class are also entertained. We used many forecasting models and also combinations of these models. The use of cointegration vectors improves substantially the forecast performance of industrial GDP. Furthermore, in general, combining models out-performed individual models, even when the performance of the later was acceptable. O objetivo central deste artigo é o de propor e avaliar modelos econométricos de previsão para o PIB industrial brasileiro. Para tanto, foram utilizados diversos modelos de previsão como também combinações de modelos. Foi realizada uma análise criteriosa das séries a serem utilizadas na previsão. Nós concluímos que a utilização de vetores de cointegração melhora substancialmente a performance da previsão. Além disso, os modelos de combinação de previsão, na maioria dos casos, tiveram uma performance superior aos demais modelos, que já apresentavam boa capacidade preditiva.